深圳证监局，最新出手！剑指“直播荐股”

深圳证监局，最新出手！剑指“直播荐股”

　　继近日多名网红财经大V抖音号被封后，“直播荐股”迎来进一步规范。

　　券商中国记者获悉，近期，有地方证监局发文对证券投资咨询机构自媒体运营管理进行进一步规范。该通知指出，近期，行业内出现个别机构或个人利用自媒体违规荐股等违规行为，要求各机构加强自媒体运营管理，全面管控自媒体账号，并严禁直播荐股。

　　监管出手规范：严禁直播荐股

　　券商中国记者获悉，深圳有证券投资咨询机构收到深圳证监局发来的通知。通知指出，近期，行业内出现个别机构或个人利用自媒体违规荐股等违规行为，为进一步规范辖区证券投资咨询机构自媒体运营管理，深圳证监局要求各机构加强自媒体运营管理，开展自查自纠。

　　深圳证监局称，各机构要进一步加强公司自媒体运营管理。一是全面管控自媒体账号，对于公司认证账号和员工开设的执业账号全部纳入公司统一管理，定期检查和清理离职人员开设账号和未使用的自媒体账号。二是加强合规管理，对于公司管理账号发布内容和直播素材应事先进行合规审核，直播过程中合规应有效监控和干预，严禁直播荐股。三是加强员工行为管理，禁止员工脱离公司管控，通过自媒体等方式私下开展证券投资咨询业务，出现违规荐股或操纵市场行为。

　　同时，深圳证监局要求各机构根据本通知要求，结合前期该局下发的各项通知、通报，对照相关法律法规要求，开展自媒体运营管理自查工作，并进行整改。各机构应填报“公司员工信息及自媒体账号统计表”，梳理公司认证及员工个人开设的与执业相关的全部自媒体账号并填写公司员工信息，于11月12日下班前向该局报送自查报告、公司员工信息及自媒体账号统计表。

　　直播间主播推票出圈

　　随着A股行情好转，投资者入市热情高涨，与炒股相关的抖音直播间人气也水涨船高。根据上交所最新披露数据，今年10月份，A股个人投资者新开户数达到683.97万户，创下2015年6月以来的新高。

　　伴随而生的是，一些“直播间投顾概念股”横空出世，受到资金热捧。例如，11月5日晚间到11月6日早上，抖音平台上有主播力推华为半导体有望借壳云南锗业，直播间“吹票”此起彼伏，直播间驻足人数维持在5万多。其后几天，股吧里有不少网友在讨论中提及抖音直播间推荐了云南锗业，有网友直言“抖音推荐来的已经接盘，主力跑了”。

　　股价方面，10月31日至11月5日，云南锗业强势4连板，11月6日，该股高开近8个点随即大幅跳水，之后又一度被拉至涨停价格，尾盘却再度跳水。11月7日，云南锗业股价波动依然较大，早盘大幅低开以后又被快速拉升至涨停。11月8日、11月11日，云南锗业分别下跌10%、6.83%。

　　事实上，云南锗业绝非孤例，近期被主播们热推的个股还包括川发龙蟒、古鳌科技等等。

　　据了解，2024年7月抖音日活跃用户达到5亿，是国内最大的短视频类平台。

　　根据华创证券首席策略分析师姚佩团队观察，受益于短视频在传播速度上的天然优势，短视频类平台是9月下旬启动的本轮行情中信息扩散的重要平台。近些年，短视频平台直播带货蓬勃兴起，培养了其平台用户更容易形成冲动消费，但他们对资本市场认知不足，往往又更易受到鼓动，在股市上涨行情下催生了更强烈的关注欲望。该团队还表示，此类用户一旦转为金融消费者，则可能推升成交换手。

　　对于互联网上的争议，11月6日，抖音方面相关人士回应称，平台已关注到相关信息，并在重点处置。同时，媒体从抖音安全中心相关负责人了解到，平台严厉打击各类非法证券活动，对发现的违规内容和账号，平台将采取包含封禁直播权限、内容下架、资料重置、账号禁言在内的手段进行处置。如用户在平台发现违规内容，可通过“举报”功能向平台反馈，平台将及时处置。

　　券商中国记者了解到，近期业内确实已经开始出手对财经直播及短视频内容进行整顿。有第三方投顾公司紧急内部通知，发布短视频不得提及任何个股的名字和代码或者用暗号代替，不得公开提供任何市场预测以及投资建议。

　　规范财经类直播持续推进

　　券商中国记者观察到，近期较为活跃的炒股直播间，主播直播内容良莠不齐，不乏一些涉嫌违规荐股或类似的“擦边”情形，这些主播也多来自证券投资咨询机构。

　　有券商从业者告诉记者，事实上监管对于证券公司等金融机构自媒体展业的合规要求一直都很高，经过近几年的严监管，券商从业者在开展金融科普直播时相对而言比较规范。“券商的分析师、投顾在线上直播或者上公开媒体栏目，是需要定期在监管报备的，如果投顾有合规性问题，机构也需要承担责任。”有券业人士告诉记者。

　　记者了解到，随着社交媒体的发展，各平台也在不断规范金融类直播形式。例如，2023年12月，微信更新了《视频号金融科普类直播准入标准》，对于财经类企业和个人主播的准入资质进行了严格限制，要求必须是持牌金融机构及从业人员。同时，在直播规范上，新规则要求主播必须真人出镜，不得输出具体投资建议，并且要在直播间注明主播的身份及公司信息。